Tokemak (Toke): یک لایه نقدینگی جدید برای defi

Tokemak روش جدیدی را برای ایجاد نقدینگی DEFI و همچنین ساخت بازار غیر متمرکز تر برای سرمایه گذاران و مبادلات به طور یکسان ارائه می دهد.

به روز شده در 25 فوریه 2022 • 4 دقیقه بخوانید

خلاصه

Tokemak یک جمع کننده نقدینگی رمزنگاری عمومی برای صرافی های غیر متمرکز (DEXS) است که به گونه ای طراحی شده است که به کاربران امکان تأمین نقدینگی و کسب بازده تحریک شده برای ایجاد دارایی های مختلف رمزنگاری در حالی که نقدینگی از طریق یک سیستم ساخت بازار غیر متمرکز اختصاص می یابد ، طراحی شده است. Tokemak برای تسهیل در استفاده از پروتکل اساسی blockchain ، از استفاده از حاکمیت و دارایی های ابزار خود استفاده می کند.

فهرست

• تکه تکه شدن نقدینگی DEFI
• Tokemak چیست؟نقدینگی رمزنگاری مجدد
• توک توکن و کارهای درونی شبکه توکماک

تکه تکه شدن نقدینگی DEFI

نقدینگی در چشم انداز مالی رمزنگاری و غیرمتمرکز (DEFI) می تواند تکه تکه ، غیرقابل پیش بینی و پرهزینه باشد. این امر به این دلیل است که بسیاری از مبادلات از سیستم های ساخت بازار میراث و ارائه دهندگان خدمات استفاده می کنند که بعضی اوقات می توانند سطح پایین شفافیت ، هزینه های زیاد و اتکا به دارندگان بزرگ رمزنگاری را نشان دهند. این امر باعث ایجاد نقدینگی بازار نامطلوب برای بازرگانان روزمره می شود و در نتیجه قیمت گذاری ضعیف و نوسانات قیمت بالا برای بیشتر دارایی های رمزنگاری می شود. این چالش ها به طور مستقیم بر توانایی سازمانهای مستقل غیر متمرکز (DAOS) و پروژه های رمزنگاری جدید برای بوت استرپ کردن نقدینگی عمیق برای دارایی های نشانه دار خود تأثیر می گذارد.

در DEFI ، "استخراج نقدینگی" به مکانیسم تشویقی مبتنی بر جامعه تبدیل شده است تا سیستم عامل ها برای بهبود دسترسی به نقدینگی بهبود یابد. با این وجود ، برای افزایش نقدینگی و ارائه اشکال جذاب از استخراج نقدینگی (و سایر مشوق های کشاورزی عملکرد) برای نشانه ها و سیستم عامل های تازه راه اندازی شده ، اغلب تلاش ، منابع و سرمایه توسط پروژه های Defi Upstart مورد نیاز است. به این دلیل است که نقدینگی در بازار تکه تکه شده - که در آن سیستم عامل ها و مبادلات مختلف نقدینگی را در مخازن خاموش نگه می دارند - بر توانایی مبادلات در ارائه بهترین قیمت به مشتریان خود تأثیر می گذارد. این نقدینگی ضعیف رمزنگاری می تواند تعامل پروتکل های DEFI را با یکدیگر دشوار کند و به دلیل اختلاف بیشتر بین گسترش پیشنهاد ، باعث افزایش لغزش برای معامله گران می شود. این به نوبه خود می تواند سرمایه گذاران DEFI را در هنگام تکیه بر زیرساخت های متمرکز بسیار مستعد ضرر ناپایدار کند.

Tokemak چیست؟نقدینگی رمزنگاری مجدد

Tokemak یک موتور نقدینگی رمزنگاری غیر متمرکز است که برای رسیدگی به ناکارآمدی های مورد بحث در بالا ایجاد شده است. Tokemak به عنوان یک جمع کننده نقدینگی عمومی برای مبادلات غیر متمرکز (DEX) و DEFI عمل می کند. پروتکل Tokemak به گونه ای طراحی شده است که به کاربران امکان می دهد که نقدینگی را در کجا اختصاص داده و مورد استفاده قرار دهند ، یک روش ارزان تر و کارآمدتر برای تأمین نقدینگی و منابع تهیه می کنند.

در اینجا چگونه همه کار می کند: پروتکل رمزنگاری Tokemak یک لایه پایه غیر متمرکز برای دسترسی به نقدینگی و قابلیت همکاری فراهم می کند. برای اینکه توکماک برای تأمین نقدینگی رمزنگاری برای مدیران نقدینگی (LDS) ، ارائه دهندگان نقدینگی (LPS) ، DEXS ، سازندگان بازار و سایر ارائه دهندگان خدمات سرمایه گذاری ، توکماک چندین مؤلفه اصلی از جمله دارایی مادری آن را انجام دهد.

دارایی Toke Crypto به گونه ای طراحی شده است که یک شکل همگن از نقدینگی توکن در سراسر سکوی توکماک - از لکه دار شدن گرفته تا تأمین نقدینگی و تولید کشاورزی از طریق راکتورهای توکن و راکتورهای جفت شده است. Toke Token به LPS و LDS اجازه می دهد تا با کنترل و کارگردانی مقدار کل پلت فرم قفل شده (TVL) ، نقدینگی را در صورت تقاضا برای نشانه های مورد نظر خود در DEX مورد نظر خود ایجاد کنند. به نوبه خود ، شرکت کنندگان در شبکه برای تلاش های خود در بازده تحریک انگیزه پاداش می گیرند. Toke Token همچنین در ساختار اساسی حاکمیت DAO در این سکو ادغام می شود و نقش آن با بلوغ پلت فرم و اکوسیستم همچنان گسترش می یابد.

توک توکن و کارهای درونی شبکه توکماک

راکتورهای توکن و راکتورهای جفت: راکتورهای توکن در اصل استخرهای تخصصی برای دارایی های ارائه شده توسط کاربر در Tokemak هستند. در مورد توکماک ، ارائه دهندگان نقدینگی دارایی های خود را در راکتور توکن مورد نظر خود قرار می دهند ، در حالی که کارگردانان نقدینگی دارایی های رمزنگاری توک را به یک راکتور توکن خاص اختصاص می دهند تا نقدینگی آن دارایی را به DEX های مختلف (مانند سوشیسوا ، گاو ، متعادل ، Uniswap و دیگران) هدایت کنند. به منظور کسب بازده درصد سالانه از پیش تعیین شده (APR). این به طور موثری به کاربران امکان می دهد تا در مورد اینکه DEX نقدینگی خود را با استخرهای سرمایه که به راکتورهای مختلف واریز می شوند ، رأی دهند.

راکتورهای زوج استخرهای توکن تشکیل شده از اتر (ETH) - و همچنین USDC و سایر stablecoins - جفت شده با Toke هستند. بیایید بگوییم یک ارائه دهنده نقدینگی راکتور جفت ETH/TOKE را انتخاب می کند. هنگامی که نشانه های توک به ارائه دهنده نقدینگی داده می شود ، سپرده گذار این گزینه را دارد که با سایر دارایی های خاص پروژه ، مانند سوشی (سوشی) یا synthetix (SNX) ، در یک راکتور توکن جفت شود. به عنوان مثال ، اگر راکتور توکن/سوشی توکن انتخاب شود ، آنها می توانند انتخاب کنند که کدام دارایی را با سوشی خود جفت کند و کدام Dex (مانند UniSwap) آنها می خواهند دارایی بفرستند تا بتوانند موقعیت اولیه نقدینگی را باز کنندسوشی و USDC.

مدل نقدینگی Tokemak با مدل های موجود متفاوت است که در آن پروتکل ها مجبور می شوند با رها کردن نشانه ها ، عرضه نشانه های خود را رقیق کنند تا کاربران را برای تأمین نقدینگی و استفاده از سکو ایجاد کنند. درعوض ، کاربران Tokemak قادر به رای دادن به ایجاد راکتورهای New Token هستند و این پروژه در خط لوله رای گیری خود نامزدهای راکتور بسیاری دارد.

چرخه ها: برای اطمینان از عملکرد بهینه پروتکل ، Tokemak از دوره های مبتنی بر زمان به نام چرخه هایی استفاده می کند که به تعیین اینکه چه زمانی LP ها قادر به برداشت و واریز نقدینگی رمزنگاری شده در راکتورهای توکن هستند ، استفاده می کند. اگر ارائه دهندگان نقدینگی یا مدیران نقدینگی دارایی یا Take Toke را در چرخه میانی راکتور توکن واریز می کنند ، تا زمان شروع چرخه جدید ، دارایی های کاربر شروع به دریافت پاداش نمی کنند. کاربر تا قبل از شروع چرخه جدید نمی تواند دارایی های خود را پس بگیرد.

مدیران نقدینگی: مدیران نقدینگی (LDS) کاربرانی هستند که با تخصیص آرا به یک راکتور توکن خاص ، به آنها می پردازند. این کار با واریز نشانه ها به یک راکتور (در فرآیند مشابه رأی گیری) انجام می شود. از طریق چنین سپرده های توکن ، کاربران نشان می دهند که دارایی های خاص و سیستم عامل های DEX (مانند 0x ، Uniswap و Sushiswap) که مایل به ارائه نقدینگی هستند. سپس LDS قادر به کسب انگیزه APR به شکل نشانه های Toke هستند. نرخ های LDS به رآکتور و DEX مورد استفاده و همچنین متغیرهای متعدد دیگر بستگی دارد.

ارائه دهندگان نقدینگی: ارائه دهندگان نقدینگی (LPS) کاربران شبکه Tokemak هستند که دارایی های نشانه گذاری شده را به یک راکتور توکن خاص واریز می کنند تا در موجودی دارایی های نشانه گذاری شده خود ، که پس از آن جفت می شوند و به عنوان نقدینگی مستقر می شوند. در نتیجه ، LPS APR را به شکل Toke ایجاد می کند. تفاوت اصلی بین LPS و LDS در این است که LD ها مسئول کارگردانی در واقع هستند که دارایی های نشانه گذاری شده آنها به آن اختصاص داده شده است ، در حالی که ارائه دهندگان در تعامل خود منفعل تر هستند.

T-Assets: دارایی های T یا دارایی Tokemak ، دارایی های نشانه گذاری شده ای هستند که LP ها در ازای واریز دارایی های خود به یک راکتور توکن ، نسبت 1: 1 دریافت می کنند. به عنوان مثال ، اگر کاربر نشانه های سوشی را به راکتور توکن سوشی/توک سپرده شود ، در ازای آن دارایی های T-Sushi را دریافت می کنند. دارایی های T نشان دهنده ادعای اساسی LP برای دارایی های سپرده شده است ، و در هر زمان می توان در انتظار دوره انصراف چرخه توکماک بازخرید کرد. دارایی های T مشابه با نشانه های "A" AAVE هستند و هنگامی که ادعا می کنند دارایی زیربنایی که در ابتدا در استخر نقدینگی قرار داده اند ، توسط سپرده گذار سوزانده می شوند.

Cryptopedia قابلیت اطمینان محتوای سایت را تضمین نمی کند و مسئولیت هرگونه خطا ، حذف یا عدم صحت را بر عهده نخواهد داشت. نظرات و نظرات بیان شده در هر مقاله Cryptopedia صرفاً نظرات نویسنده (ها) است و نظرات جمینی یا مدیریت آن را منعکس نمی کند. اطلاعات ارائه شده در سایت فقط برای اهداف اطلاع رسانی است و تأیید هیچ یک از محصولات و خدمات مورد بحث و یا سرمایه گذاری ، مالی یا مشاوره ای نیست. یک متخصص واجد شرایط باید قبل از تصمیم گیری های مالی مشورت شود. لطفاً برای کسب اطلاعات بیشتر به سیاست سایت Cryptopedia ما مراجعه کنید.