چگونه گزینه ها مالیات می گیرند؟

اگر تازه وارد تجارت گزینه ها هستید ، ممکن است تعجب کنید که چگونه این معاملات مالیات می گیرند. در اینجا مجموعه ای از برخی از مشکلات احتمالی مالیاتی با استراتژی گزینه ها آورده شده است.

معاملات گزینه ها در بین سرمایه گذاران محبوب تر می شود ، اما بسیاری از مردم پیامدهای مالیاتی این معاملات را درک نمی کنند. سرمایه گذاران ممکن است از چگونگی پیچیده مالیات گزینه ها شگفت زده شوند. بیایید به عوامل کلیدی که باید در هنگام خرید و فروش گزینه های موجود در بازار آزاد در نظر بگیرید ، بررسی کنیم.

زبان مالیات در مقابل سرمایه گذاری

IRS هنگام سرمایه گذاری دارای زبان خاص خود است ، که کاملاً با زبانی که در صنعت مالی استفاده می شود مطابقت ندارد. اگرچه بسیاری از افراد ممکن است خود را "معامله گر" (معامله گران روز یا معامله گران فعال) به IRS بدانند ، اما احتمالاً شما فقط به عنوان "سرمایه گذار" دیده می شوید. برای اینکه توسط IRS یک معامله گر در نظر گرفته شود ، باید در "تجارت تجارت" قرار بگیرید ، که اساساً به معنای تجارت است ، شغل روزانه شماست.

در این مقاله به پیامدهای مالیاتی گزینه های خرید و فروش گزینه های "سرمایه گذاران" می پردازیم. برای کسانی که احساس می کنند ممکن است واجد شرایط بودن در "تجارت تجارت" باشند ، توصیه می کنیم با یک متخصص مالیاتی ملاقات کنید و منابع IRS زیر ، انتشار IRS 550 و موضوع شماره 429 معامله گران را در اوراق بهادار بخوانید.

دسته بندی گزینه ها

برای اهداف مالیاتی ، گزینه ها می توانند به سه دسته اصلی طبقه بندی شوند:

1. گزینه های سهام کارمندان: اینها به طور کلی قراردادهایی هستند که به عنوان نوعی جبران خسارت به کارمندان داده می شوند. به عنوان مثال ، گزینه های سهام تشویقی.
2. گزینه های سهام: گزینه های قراردادهای مربوط به سهام که می توانند در بازار آزاد معامله شوند. به عنوان مثال ، سهام شخصی یا ETF هایی را که سهام دارند ، قرار می دهد یا فراخوانی می کند.
3. گزینه های غیر Equity: به عنوان نام این نام ، این گزینه ها در مورد چیزی غیر از سهام یا ETF هستند که می تواند شامل کالاها ، معاملات آتی یا شاخص بازار سهام گسترده باشد. IRS اغلب از این گزینه ها به عنوان "بخش 1256 قراردادها" یاد می کند. این نوع گزینه ها همچنین می توانند در بازار آزاد معامله شوند. مثالها شامل قرار دادن یا تماس با طلا ، آینده شکم گوشت خوک و حتی شاخص S& P 500 (بیشتر در مورد این بعداً) است.

مالیات گزینه های سهام کارمندان

گرچه گزینه های سهام کارمندان در بازار آزاد معامله نمی شوند ، اما آنها یک نوع متداول از گزینه های بسیاری است که توسط بسیاری از افراد برگزار می شود. در اینجا چند نکته سطح بالا وجود دارد که باید در مورد آنها بدانید. این قراردادهای گزینه معمولاً توسط یک کارفرما برای جذب کارمندان جدید یا پاداش و حفظ موارد فعلی اعطا می شود. دو نوع اصلی از گزینه های سهام کارمندان وجود دارد: گزینه های سهام غیر واجد شرایط و گزینه های سهام تشویقی.

به طور کلی ، دستاوردهای استفاده از گزینه های سهام غیر واجد شرایط به عنوان درآمد عادی رفتار می شود ، در حالی که سود حاصل از گزینه سهام تشویقی می تواند به عنوان درآمد عادی رفتار شود یا در صورت برآورده شدن برخی از شرایط ، می توان با نرخ ترجیحی مالیات گرفت. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد گزینه های سهام کارمندان ، به "چگونه باید جبران خسارت سهام در برنامه مالی خود متناسب باشد" و "درک خطرات گزینه های سهام کارمندان" مراجعه کنید.

مالیات گزینه های سهام عدالت

مالیات گزینه های سهام برای یک موقعیت طولانی (جایی که شما خریدار گزینه هستید) در مقابل یک موقعیت کوتاه (جایی که شما فروشنده/نویسنده گزینه هستید) متفاوت است. برای کسانی که قراردادهای گزینه های طولانی یا کوتاه دارند ، جداول زیر مروری بر نحوه مالیات این قراردادها به طور کلی ارائه می دهد. اما آگاه باشید ، اگر شما در انجام معاملات گزینه های پیچیده تری مانند پخش یا پروانه ها انجام می دهید ، IRS ممکن است آن معاملات را به عنوان قراردادهای "Straddle" در نظر بگیرد ، به این معنی که می توان آنها را به طور متفاوتی مالیات داد (برای جزئیات بیشتر به زیر مراجعه کنید).

گزینه های طولانی

• گزینه های طولانی (خرید)
• اگر موقعیت قبل از انقضا بسته شود
• اگر گزینه را اعمال می کنید
• اگر گزینه منقضی شود

استفاده از گزینه تماس ، اساس هزینه سهام خریداری شده را افزایش می دهد. تا زمان فروش سهام یک رویداد مشمول مالیات وجود ندارد و مدت زمان نگه داشتن سهام تعیین می کند که سود یا ضرر سرمایه کوتاه مدت یا بلند مدت است.

با استفاده از یک گزینه قرار داده شده ، مبلغ تحقق یافته از فروش سهام زیرین را با هزینه قرار داده شده کاهش می دهد.

گزینه های کوتاه

• گزینه های کوتاه (فروش/نوشتن)
• اگر موقعیت قبل از انقضا بسته شود
• اگر گزینه اعمال شود (به شما اختصاص داده شده است)
• اگر گزینه منقضی شود

مبلغی که برای نوشتن گزینه دریافت کرده اید ، مبلغ دریافت شده از فروش سهام را افزایش می دهد. بسته به دوره نگه داشتن سهام شما ، سود یا ضرر سرمایه کوتاه مدت یا بلند مدت است.

اگر گزینه Put اعمال می شود و سهام زیرین را خریداری می کنید ، مبلغ هزینه موجود در سهام را با مبلغ دریافت شده برای نوشتن گزینه کاهش دهید. دوره برگزاری شما برای سهام از تاریخ خرید آن شروع می شود.

مالیات استراتژی های گزینه های پیچیده سهام

استراتژی های گزینه های بیشماری برای سرمایه گذاران در دسترس است ، مانند نوشتن تماس های تحت پوشش ، استفاده از گسترش ، سنگفرش ، خفه کننده ، پروانه و غیره. متأسفانه ، این وضعیت دیگری است که IRS از همان زبان سرمایه گذاران استفاده نمی کند ، و این می تواند منجر به سردرگمی شودبشرIRS بیشتر این استراتژی های گزینه های پیچیده را با هم گروه بندی می کند و از آنها به عنوان یک "بند" یاد می کند.

برای اهداف مالیاتی ، هنگامی که شما یک قرارداد گزینه هایی را که جبران می شود یا به طور قابل توجهی خطر ضرر را در موقعیت دیگری که شما نیز در اختیار دارید ، کاهش می دهد ، یک راهپیمایی رخ می دهد. به عنوان مثال ، بگویید که سهام خود را در شرکت XYZ و سهام در حال حاضر با 80 دلار برای هر سهم معامله می کنید. اگر گزینه ای را با قیمت اعتصاب 70 دلاری برای محافظت در برابر حرکت نزولی قیمت خریداری کرده اید ، در اصل ریسک پایین خود را محدود کرده اید ، این بدان معنی است که IRS این گزینه را یک بند در نظر می گیرد و شما باید ضرر خود را به تعویق بیندازید (هزینه)در گزینه Put. ایده در مورد قوانین مالیات برکنار ، جلوگیری از کسر سرمایه گذاران قبل از تشخیص سود جبران خسارت است.

در اینجا اصول اولیه شما باید در مورد چگونگی مالیات بریج ها بدانید:

• ضرر و زیان در سد ها به طور کلی به تعویق می افتد: اگر فقط یک طرف از موقعیت بند بسته شود ، هرگونه ضرر تحقق یافته به طور کلی قابل کسر نیست تا اینکه موقعیت جبران خسارت نیز بسته نشود. هرگونه ضرر در اساس موقعیت باقیمانده گنجانده شده و در نهایت هنگام بسته شدن موقعیت نهایی به رسمیت شناخته می شود. توجه: هرگونه ضرر و زیان بیش از سود ناشناخته از موقعیت جبران کننده به طور کلی می تواند کسر شود.
• تماس های تحت پوشش واجد شرایط (QCCS) مشمول قوانین Straddle نیستند: گروه های IRS تماس ها را به دو دسته ، غیر صلاحیت یا واجد شرایط تحت پوشش قرار می دادند و هر یک به طور متفاوتی مالیات می گیرند. به طور کلی ، QCC گزینه هایی است که با تاریخ انقضا بیشتر از 30 روز و قیمت اعتصاب نوشته شده است که "عمیق در پول" نیست (برای کسب اطلاعات بیشتر به انتشارات IRS 550 مراجعه کنید). اگر تماس تحت پوشش این الزامات را برآورده نکند ، آن را "غیر صلاحیت" در نظر گرفته و به عنوان یک راهپیمایی مالیات می شود.
• گزینه های جبران کننده بخش 1256 از این قانون معاف هستند: Straddles که کاملاً از بخش 1256 گزینه ها تشکیل شده است ، به عنوان STRADDLES مالیات نمی گیرند (در زیر بیشتر ببینید).

قوانین فروش شستشو به طور کلی در مورد گزینه ها اعمال می شود

همان قوانین فروش شستشو که در مورد سهام اعمال می شود نیز در مورد معاملات گزینه سهام اعمال می شود. اگر امنیت قابل ملاحظه ای یکسان در مدت 30 روز قبل یا بعد از وقوع فروش به دست آورد ، ضرر مجاز نیست و مبنای آن به موقعیت جدید منتقل می شود.

مالیات گزینه های غیر سهام

کد درآمد داخلی بخش 1256 نیاز به گزینه های قراردادهای مربوط به معاملات آتی ، کالاها ، ارزها و شاخص های عدالت مبتنی بر گسترده دارد تا با تقسیم 60/40 بین نرخ سود سرمایه بلند و کوتاه مدت مالیات داده شود. این قانون به این معنی است که مالیات سود و ضرر و زیان از گزینه های غیر سهامدار تحت تأثیر چه مدت آنها را تحت تأثیر قرار نمی دهد. گزینه های بخش 1256 همیشه به شرح زیر مالیات می گیرند:

• 60 ٪ از سود یا ضرر با نرخ مالیات سرمایه بلند مدت مالیات می گیرد
• 40 ٪ از سود یا ضرر با نرخ مالیات بر سرمایه کوتاه مدت مالیات می گیرد

توجه: مالیات قراردادهای گزینه ها در صندوق های معامله شده مبادله (ETF) که دارایی 1256 را در اختیار دارند ، همیشه مشخص نیست. اگر این نوع سرمایه گذاری ها را دارید با یک متخصص مالیات مشورت کنید.

علاوه بر قانون تقسیم 60/40 ، اگر بخش 1256 گزینه را در پایان سال به سال جدید در اختیار دارید ، از شما خواسته می شود هر سال براساس ارزش بازار منصفانه در 31 دسامبر ، سود یا ضرر غیر واقعی را تشخیص دهید. این به عنوان قانون مشخص شده به بازار شناخته می شود ، و حتی اگر آن گزینه را بفروشید ، صدق می کند. این فعالیت همچنین مبنای هزینه شما (بالاتر یا پایین) را برای سال تقویم بعدی تنظیم می کند. علاوه بر این ، قراردادهای بخش 1256 مشمول همان قوانین فروش شستشو مانند گزینه های سهام نیست.

خط پایین

مالیات گزینه ها می تواند حتی پیچیده تر از آنچه در بالا توضیح داده شد باشد. به همین دلیل توصیه می کنیم هرکسی که گزینه های معامله را انجام دهد ، کار با یک متخصص مالیاتی را که در مالیات گزینه ها تجربه دارد ، در نظر بگیرد تا شما در پایان مالیات بیشتر از آنچه لازم نیست پرداخت نکنید.

اطلاعات بیشتر از چارلز شواب

گزینه های امروز گزینه های امروز

سه راه برای استفاده از حاشیه و اهرم

سه راه سرمایه گذاران و معامله گران را بیاموزید که ضمن مدیریت خطرات اهرم در استراتژی های سرمایه گذاری خود ، می توانند از حاشیه استفاده کنند.

جمع کردن سهام خود برای محافظت موقت

رکودها بخشی طبیعی از هر بازار است. بیاموزید که چگونه یک استراتژی یقه - یک تماس تحت پوشش و یک محافظ - ممکن است راهی برای مدیریت ریسک سهام باشد.

مطالب مرتبط

گزینه ها ریسک بالایی دارند و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیستند. برخی از الزامات باید از طریق شواب به گزینه های تجارت برآورده شود. لطفاً سند افشای گزینه ها با عنوان "ویژگی ها و خطر گزینه های استاندارد" را بخوانید. حمایت از مستندات برای هرگونه مطالبات یا اطلاعات آماری در صورت درخواست در دسترس است.

با گزینه های طولانی ، سرمایه گذاران ممکن است 100 ٪ بودجه سرمایه گذاری شده را از دست بدهند.

سفارشات گزینه آنلاین چند پا مانند پخش ، حرکات ، ترکیبات و روال در هر هزینه قرارداد برای تعداد کل قراردادهای گزینه شارژ می شود. سفارشات گزینه آنلاین پیچیده که شامل یک سهام و پا است ، از جمله خرید/نوشتن یا نوشتن/باز کردن ، هزینه های هر قرارداد برای پای گزینه شارژ می شود. هزینه خدمات برای معاملات قرار داده شده از طریق یک کارگزار (25 دلار) یا با تلفن خودکار (5 دلار) اعمال می شود.

تماس های تحت پوشش فقط به میزان حق بیمه دریافت شده ، حفاظت نزولی را فراهم می کند و پتانسیل صعودی را به قیمت اعتصاب به علاوه حق بیمه دریافت شده محدود می کند.

استراتژی های گزینه های کشف نشده شامل پتانسیل خطر نامحدود است و باید در حساب های حاشیه انجام شود.

اطلاعات ارائه شده در اینجا فقط برای اهداف اطلاعاتی عمومی است و نباید یک توصیه شخصی یا مشاوره سرمایه گذاری شخصی در نظر گرفته شود. استراتژی های سرمایه گذاری ذکر شده در اینجا ممکن است برای همه مناسب نباشد. هر سرمایه گذار قبل از تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری باید یک استراتژی سرمایه گذاری را برای وضعیت خاص خود بررسی کند.

تمام عبارات عقاید بدون توجه به واکنش به تغییر شرایط بازار ، بدون اطلاع قبلی تغییر می کنند. داده های موجود در اینجا از ارائه دهندگان شخص ثالث از آنچه در نظر گرفته می شود منابع معتبر به دست می آیند. با این حال ، دقت ، کامل بودن یا قابلیت اطمینان آن نمی تواند تضمین شود.

نمونه های ارائه شده فقط برای اهداف مصور است و در نظر گرفته نشده است که منعکس کننده نتایج باشد که می توانید انتظار داشته باشید.